Sự khác biệt giữa cổ phiếu giá trị và cổ phiếu tăng trưởng

Các nhà đầu tư được thúc đẩy để mua cổ phiếu vì một trong hai lý do này; một người họ tin rằng giá cổ phiếu sẽ tăng đáng kể cho phép họ bán với lợi nhuận. Hai họ quan tâm nhiều hơn đến việc thu cổ tức được trả. Dù lý do là gì, điều quan trọng là phải nhớ rằng có nhiều hơn một cách kiếm lợi nhuận trên thị trường chứng khoán.

Thậm chí quan trọng hơn là hiểu được những rủi ro tiềm ẩn và cách tiếp cận để đưa ra quyết định đầu tư. Trong blog thông tin ngắn này, chúng tôi sẽ thảo luận về cổ phiếu tăng trưởng và giá trị. Hãy chú ý, bạn sẽ cần thông tin này để xây dựng danh mục đầu tư của bạn một cách hiệu quả.

Cổ phiếu giá trị là gì?

Các nhà đầu tư chứng khoán nghĩ về những cổ phiếu này như một món hời. Chúng thường được mô tả là những cổ phiếu đã trở thành nạn nhân của các lực lượng thị trường và cuối cùng bị định giá thấp, nhà đầu tư đến để mua nó trước khi giá tăng. Họ được xác định bằng cách sử dụng các biện pháp và đặc điểm nhất định. Dưới đây là các tiêu chí được sử dụng:

• Tỷ lệ thu nhập giá. Tỷ lệ thu nhập giá phải nằm dưới 10% dưới cùng của danh sách các công ty trong ngành.
• Tỷ lệ tăng trưởng thu nhập giá. Điều này được tính bằng. Số tiền phải> 1 cho thấy giá bị định giá thấp.
• Tỷ lệ nợ công bằng. Vốn chủ sở hữu phải gấp đôi số nợ
• Tài sản hiện tại so với nợ ngắn hạn. Các tài sản nên gấp đôi các khoản nợ hiện tại.
• Giá cổ phiếu. Giá mỗi cổ phiếu phải ở giá trị sổ sách hữu hình hoặc thấp hơn.

Cổ phiếu tăng trưởng là gì?

Cổ phiếu tăng trưởng được xác định bởi các đặc điểm chung của họ. Một số chỉ số được sử dụng để phân biệt giữa cổ phiếu tăng trưởng và cổ phiếu giá trị. Các tiêu chí sau được sử dụng để phân loại chúng:

• Tốc độ tăng trưởng lịch sử và dự kiến. Dữ liệu lịch sử của các công ty nhỏ sẽ chỉ ra tốc độ tăng trưởng trung bình 10% trong năm năm qua. Đối với các công ty lớn hơn, tốc độ tăng trưởng 5 -7% là tiêu chí được sử dụng để cổ phiếu thuộc danh mục này. Tỷ lệ này thấp hơn đối với các công ty lớn hơn vì họ không thể tăng trưởng với tốc độ như các công ty nhỏ hơn.
• Lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu. Tiêu chí thứ hai được sử dụng là tỷ lệ lợi nhuận. Một so sánh về tỷ lệ lợi nhuận của công ty với các đối thủ khác trong năm năm qua được thực hiện. Công ty chủ đề phải nằm trong tỷ lệ lợi nhuận trung bình của ngành nếu nó không vượt qua.
• Thu nhập trên mỗi cổ phiếu. Công ty nên dịch doanh số sang thu nhập. Tỷ suất lợi nhuận trước thuế sẽ vượt qua mức trung bình của ngành trong vòng năm năm qua. Một yếu tố khác được xem xét ở đây là quản lý đang kiểm soát chi phí.
• Giá cổ phiếu dự kiến. Ước tính trong tương lai về giá cổ phiếu là gì? Nó có thể được nhân đôi trong vòng năm năm không? Vị trí thị trường của một công ty và vị trí tương lai ước tính hỗ trợ các nhà phân tích trong việc xác định xem một cổ phiếu là một sự tăng trưởng hay giá trị trong tự nhiên.

Hầu hết các công ty tăng trưởng được tìm thấy trong ngành công nghệ, năng lượng thay thế hoặc công nghệ sinh học. Họ hầu như luôn luôn là những công ty mới và cung cấp các sản phẩm sáng tạo được dự đoán sẽ làm rung chuyển ngành công nghiệp.

Các tiêu chí trên tạo thành điểm chuẩn để kiểm tra bản chất của chứng khoán. Tuy nhiên, trong một số trường hợp nhất định, cổ phiếu có thể không đáp ứng tất cả các yêu cầu trên mà không đủ điều kiện loại khỏi danh mục. Một công ty có thể không nắm giữ dự báo năm năm về cổ phiếu trong danh mục tăng trưởng, nhưng nếu nó chiếm thị phần đáng kể trong một ngành công nghiệp đang phát triển nhanh chóng thì có lẽ nó thuộc về đây.

Sự khác biệt giữa cổ phiếu tăng trưởng và cổ phiếu giá trị

Rủi ro liên quan đến cổ phiếu tăng trưởng so với cổ phiếu giá trị

Cổ phiếu tăng trưởng rủi ro hơn nhiều so với cổ phiếu giá trị. Điều này là do họ là những cổ phiếu tăng trưởng nhanh, chủ yếu là trong các công ty mới mà tương lai có thể khó xác định.

Giá cổ phiếu dự kiến ​​của cổ phiếu tăng trưởng và giá trị cổ phiếu

Trong các cổ phiếu tăng trưởng, một ước tính trong tương lai được xác định để phân loại cổ phiếu. Giá phải được ước tính là rất cao và ít nhất sẽ tăng gấp đôi trong vòng năm năm tới. Trong cổ phiếu Giá trị, giá cổ phiếu hiện tại được sử dụng để phân loại cổ phiếu. Nó phải thấp hơn giá trị sổ sách.

Tỷ lệ giá thu nhập cho cổ phiếu tăng trưởng và cổ phiếu giá trị

Trong các cổ phiếu tăng trưởng, tỷ lệ giá trên thu nhập chỉ nên vượt qua mức trung bình của ngành. Trong các cổ phiếu giá trị, tỷ lệ này phải nhỏ hơn một, cho thấy cổ phiếu bị định giá thấp.

Tuổi của dữ liệu được sử dụng trong cổ phiếu tăng trưởng và cổ phiếu giá trị

Trong các cổ phiếu tăng trưởng, các ước tính trong tương lai được sử dụng nhiều hơn để phân loại các cổ phiếu. Trong dữ liệu cổ phiếu tăng trưởng của tình hình hiện tại được sử dụng.

Giá trị cổ phiếu tăng trưởng và cổ phiếu giá trị

Các cổ phiếu giá trị bị định giá thấp trong khi các cổ phiếu tăng trưởng được định giá quá cao với tốc độ tăng trưởng nhanh.

Giá cổ phiếu tăng trưởng và giá trị cổ phiếu

Giá của cổ phiếu tăng trưởng cao hơn so với cổ phiếu giá trị so với lượng bán hoặc lợi nhuận.

Loại hình công ty

Hầu hết các công ty với sự tăng trưởng và mới và kích thước nhỏ hơn. Cổ phiếu giá trị chủ yếu là từ các công ty lớn hơn đã tồn tại trong một số năm.

Giá trị so với cổ phiếu tăng trưởng: Biểu đồ so sánh)

Tóm tắt về cổ phiếu tăng trưởng và giá trị cổ phiếu

Cổ phiếu giá trị và tăng trưởng là cả hai cách phân loại các loại cổ phiếu, tuy nhiên chúng không phải là phương tiện duy nhất để.

Cả cổ phiếu tăng trưởng và cổ phiếu giá trị đều được sử dụng tạo ra danh mục đầu tư đa dạng.

Cả hai cổ phiếu đều có rủi ro trong đó khác nhau dựa trên các yếu tố kinh tế và công nghiệp. Các cổ phiếu tăng trưởng ít nhạy cảm với điều kiện kinh tế.

Thu nhập tiềm năng từ tốc độ tăng trưởng cao hơn nhiều so với giá trị và khả năng thua lỗ cũng vậy..