Sự khác biệt giữa lợi nhuận và tính thanh khoản
Share
Sự khác biệt chính - Lợi nhuận so với thanh khoản
Khả năng sinh lời và thanh khoản là hai thước đo tài chính rất quan trọng đối với tất cả các doanh nghiệp và cần được chú trọng tăng cường để duy trì chúng ở mức mong muốn. Thanh khoản có thể được coi là một đóng góp chính cho lợi nhuận dài hạn. Sự khác biệt chính giữa lợi nhuận và thanh khoản là trong khi khả năng sinh lời là mức độ mà công ty kiếm được lợi nhuận, thanh khoản là khả năng nhanh chóng chuyển đổi tài sản thành tiền mặt.
NỘI DUNG
1. Tổng quan và sự khác biệt chính
2. Lợi nhuận là gì
3. Thanh khoản là gì
4. So sánh cạnh nhau - Lợi nhuận so với thanh khoản
5. Tóm tắt
Lợi nhuận là gì?
Lợi nhuận có thể được gọi đơn giản là chênh lệch giữa tổng thu nhập trừ tổng chi phí cho kinh doanh. Tối đa hóa lợi nhuận là một trong những ưu tiên hàng đầu của bất kỳ công ty nào. Lợi nhuận được phân loại thành các nhóm khác nhau theo các thành phần được coi là đến từng mức lợi nhuận. Một số tỷ lệ được tính bằng cách sử dụng các số liệu lợi nhuận tương ứng để cho phép so sánh với các giai đoạn trước và các công ty tương tự khác và để tạo thuận lợi cho việc ra quyết định tài chính.
| Tỉ lệ | Hàm ý quản lý |
| Lợi nhuận gộp | |
| Số dư GP = Doanh thu / Lợi nhuận gộp * 100 | Điều này tính toán số tiền doanh thu còn lại sau khi trang trải chi phí hàng bán. Đây là thước đo mức độ hiệu quả và chi phí của hoạt động kinh doanh chính. |
| Lợi nhuận hoạt động | |
| OP Margin = Doanh thu / Lợi nhuận hoạt động * 100 | Biên độ OP đo lường doanh thu còn lại sau khi cho phép các chi phí khác liên quan đến hoạt động kinh doanh cốt lõi. Điều này đo lường mức độ hiệu quả của hoạt động kinh doanh chính có thể được tiến hành. |
| Lợi nhuận ròng | |
| Ký quỹ NP = Doanh thu / Lợi nhuận ròng * 100 | Tỷ suất lợi nhuận NP là thước đo lợi nhuận tổng thể và đây là con số lợi nhuận cuối cùng trong báo cáo thu nhập. Điều này tính đến tất cả thu nhập và chi phí hoạt động và không hoạt động. |
| Thu nhập từ vốn làm việc | |
| ROCE = Thu nhập trước lãi và thuế / Vốn được sử dụng * 100 | ROCE là thước đo tính toán lợi nhuận của công ty tạo ra với số vốn được sử dụng, bao gồm cả nợ và vốn chủ sở hữu. Tỷ lệ này có thể được sử dụng để đánh giá hiệu quả sử dụng cơ sở vốn. |
| Lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu | |
| ROE = Thu nhập ròng / Vốn cổ đông trung bình * 100 | Điều này đánh giá mức độ lợi nhuận được tạo ra thông qua các quỹ được đóng góp bởi các cổ đông vốn, do đó tính toán lượng giá trị được tạo ra thông qua vốn chủ sở hữu. |
| Hoàn trả tài sản | |
| ROA = Thu nhập ròng / Tổng tài sản trung bình * 100 | ROA cho thấy mức độ lợi nhuận của công ty so với tổng tài sản của nó; do đó, nó cung cấp một dấu hiệu về việc tài sản đang được sử dụng hiệu quả như thế nào để tạo thu nhập. |
| Thu nhập trên mỗi cổ phiếu | |
| EPS = Thu nhập ròng / Số lượng cổ phiếu lưu hành trung bình | Điều này tính toán bao nhiêu lợi nhuận được tạo ra trên mỗi cổ phiếu. Điều này ảnh hưởng trực tiếp đến giá thị trường của cổ phiếu. Do đó, các công ty có lợi nhuận cao có giá thị trường cao hơn. |
Thanh khoản là gì?
Thanh khoản mô tả mức độ mà một tài sản hoặc chứng khoán có thể nhanh chóng được mua hoặc bán trên thị trường mà không ảnh hưởng đến giá của tài sản. Đây cũng là sự sẵn có của tiền và các khoản tương đương tiền trong một công ty. Tương đương tiền bao gồm tín phiếu kho bạc, giấy thương mại và các chứng khoán thị trường ngắn hạn khác. Thanh khoản cũng quan trọng như lợi nhuận, đôi khi còn quan trọng hơn trong ngắn hạn. Điều này là do công ty cần tiền mặt để điều hành hoạt động kinh doanh hàng ngày. Điêu nay bao gôm,
- Chi phí sản xuất và bán hàng
- Thanh toán tiền lương cho nhân viên
- Thanh toán cho các chủ nợ, cơ quan thuế và lãi cho các khoản vay
Nếu không hoàn thành các hoạt động thường xuyên được đề cập ở trên, doanh nghiệp không thể tồn tại để kiếm lợi nhuận. Các nguồn tài trợ bổ sung như mua thêm nợ có thể được xem xét; tuy nhiên, điều đó đi kèm với rủi ro cao hơn và chi phí nhiều hơn. Vì vậy, điều quan trọng là phải cảnh giác về tình hình dòng tiền và quản lý hiệu quả. Các tỷ lệ sau đây được tính toán để đánh giá vị trí thanh khoản.
| Tỉ lệ | Hàm ý quản lý |
| Tỷ lệ hiện tại = Tài sản hiện tại / Nợ ngắn hạn | Điều này tính toán khả năng thanh toán các khoản nợ ngắn hạn của công ty với các tài sản hiện tại của công ty. Tỷ lệ hiện tại lý tưởng được coi là 2: 1, có nghĩa là có 2 tài sản để trang trải cho mỗi trách nhiệm pháp lý. Tuy nhiên, điều này có thể thay đổi tùy thuộc vào tiêu chuẩn ngành và hoạt động của công ty. |
| Tỷ lệ thanh toán nhanh = (Tài sản hiện tại-hàng tồn kho) / Nợ ngắn hạn | Điều này khá giống với Tỷ lệ hiện tại. Tuy nhiên, nó loại trừ hàng tồn kho trong tính toán thanh khoản vì hàng tồn kho nói chung là một tài sản hiện tại ít thanh khoản hơn so với các loại khác. tỷ lệ lý tưởng được cho là 1: 1; tuy nhiên, nó phụ thuộc vào tiêu chuẩn ngành giống như tỷ lệ hiện tại |
Báo cáo lưu chuyển tiền tệ cung cấp lượng dự trữ tiền mặt vào cuối năm tài chính. Nếu số dư tiền mặt dương, có một 'số dư tiền mặt'. Nếu số dư tiền mặt là âm (), đây không phải là một tình huống lành mạnh. Điều này có nghĩa là công ty không có đủ tiền mặt để vận hành các hoạt động kinh doanh thông thường; do đó, cần phải xem xét việc vay vốn để tiếp tục hoạt động một cách suôn sẻ.
Hình_1: Khả năng có đủ tiền mặt là rất quan trọng cho sự sống còn của doanh nghiệp
Sự khác biệt giữa lợi nhuận và tính thanh khoản là gì?
Lợi nhuận so với thanh khoản | |
| Khả năng sinh lời là khả năng tạo ra lợi nhuận của một công ty. | Thanh khoản là khả năng của một công ty chuyển đổi tài sản thành tiền mặt. |
| Thời gian | |
| Lợi nhuận là quan trọng hơn trong dài hạn. | Thanh khoản ít quan trọng trong ngắn hạn. |
| Tỷ số | |
| Các tỷ lệ chính bao gồm ký quỹ GP, ký quỹ OP, tỷ lệ NP và ROCE. | Các tỷ lệ chính là tỷ lệ hiện tại và tỷ lệ nhanh. |
Tóm tắt - Lợi nhuận so với thanh khoản
Sự khác biệt giữa lợi nhuận và thanh khoản chỉ đơn giản là sự sẵn có của lợi nhuận so với sự sẵn có của tiền mặt. Lợi nhuận là thước đo nguyên tắc để đánh giá sự ổn định của một công ty và là lợi ích ưu tiên của các cổ đông. Mặc dù lợi nhuận là quan trọng nhất, nhưng điều này không nhất thiết có nghĩa là hoạt động kinh doanh là bền vững. Hơn nữa, một công ty có lợi nhuận có thể không có đủ thanh khoản vì hầu hết các quỹ trong công ty được đầu tư vào các dự án và một công ty có nhiều tiền mặt hoặc thanh khoản có thể không sinh lãi vì không sử dụng hiệu quả tiền thừa. Do đó, sự thành công phụ thuộc vào việc quản lý tốt hơn cả lợi nhuận và tiền mặt.
Tài liệu tham khảo:
1. Parikh, Vinish. Sự khác biệt giữa lợi nhuận và tính thanh khoản. LetsLearnFinance. N.p., ngày 07 tháng 1 năm 2014. Web. 15 tháng 2 năm 2017.
2. Tương đương tiền mặt. Đầu tư. N.p., ngày 18 tháng 2 năm 2016. Web. 15 tháng 2 năm 2017.
3. Tỷ số lợi nhuận của | Thí dụ." Khóa học kế toán của tôi. N.p., n.d. Web. Ngày 16 tháng 2 năm 2017.
4. Tỷ lệ thanh khoản của | Thí dụ." Khóa học kế toán của tôi. N.p., n.d. Web. Ngày 16 tháng 2 năm 2017.
Hình ảnh lịch sự:
1. xông 1428594 (miền công cộng) qua Pixabay
